La mejor forma de comprar platino

Los inversores compran platino por su rareza física y su inigualable valor para la industria tecnológica. Dónde y cómo comprar platino será clave para los costes de la transacción y las potenciales ganancias. Al elegir una forma sencilla y rentable de comprar platino, podría llegar a ahorrar un 30% en la inversión de platino físico, en comparación con la compra a través de lingotes de platino y monedas, cuyos recargos encarecerán su ventaja operativa. 

Comprar platino no es muy común

La opción de invertir en platino es relativamente nueva, en especial si lo comparamos con los 5 000 años de historia del oro y la plata en forma de joyería, lingotes y monedas. También sigue siendo una decisión rara, tomada solo por algunos inversores. La demanda de inversión de platino físico equivale a 0,1% de la de plata anualmente y a un 1% de la demanda de compra de oro. 

Esta baja exposición al platino se debe a la novedad del metal y, hasta hace poco, a una falta de formas rentables de comprar y vender platino.  

Comprar monedas de platino o lingotes pequeños conlleva los mismos problemas y dificultades que los productos de formato comercial de oro. Los costes de producción y envío se traducen en un coste por gramo muy superior al precio spot (de mercado) subyacente. Tenerlo en casa tampoco es una opción inteligente, puesto que tendría que declararlo a su proveedor de seguro y, probablemente, incrementaría el precio anual de su póliza. 

De igual manera que con el oro, perdería dinero al vender. Porque para sacar beneficio los comerciantes pagarán por su platino un precio inferior al del mercado.  

Pero existe una forma más barata de comprar platino que le permite mantenerlo a salvo y a bajo coste y venderlo en el momento que desea al precio más competitivo. Hace diez años, BullionVault cambió la forma del inversor privado de comprar oro y plata, al darles acceso al mercado profesional y recortando sus costes de transacción en un 75%. En la actualidad, los usuarios de BullionVault mantienen en custodia una reserva conjunta valorada en más de 2.000 millones de dólares. 

Puede comprar platino utilizando la impecable tecnología de BullionVault y mantenerlo en una cámara acorazada de Londres, operada por una prestigiosa especializda en custodia. Podrá venderlo en cualquier momento puesto que el metal no abandonará la cámara y será vendido a otro comprador/es que deseen comprarlo. 

Cuáles son los usos del platino y cuál es la demanda

El platino no fue identificado como un elemento separado hasta mediados del siglo XVIII. Los científicos se apresuraron en encontrarle usos a este metal que no se derretía y que no era fundible, convencidos de que sus extraordinarias propiedades físicas lo hacían único. Estaban en lo cierto. 

• El principal uso del platino en la actualidad (reducir gases nocivos y emisiones de motores diésel) se descubrió hace apenas cuatro décadas. Los catalizadores de los automóviles son responsables del 40% de la demanda anual de platino. 
• Una gran cantidad de otras industrias también compran platino por la forma que cambia o acelera las reacciones químicas. Los catalizadores de platino son vitales  para el proceso de refinar petróleo y contribuyen a la producción de ingredientes clave para fertilizantes, plásticos, fibras sintéticas, tintes y medicinas (7% de la demanda). 
• Puesto que es más pesado, más duro y mucho más raro que el oro, el platino es ideal para la joyería, industria responsable de un tercio de la demanda en la actualidad (liderada por la demanda de joyería de platino china). 
• El elevado punto de fusión del platino (1768°C contra los 1064°C del oro) lo convierte en el metal perfecto para manejar y formar vidrio y fibras ópticas (2% de la demanda).
• El platino es el menos reactivo de los elementos en la tierra y se utiliza de forma segura en marcapasos y otros implantes médicos (3% de la demanda). También forma la base de algunos fármacos anti-cáncer que bloquean la multiplicación del ADN en las células de rápida reproducción. 
• Puesto que no se corroe, el platino es un metal esencial en muchas tecnologías eléctricas (2%) y electrónicas (2%), que incluyen termopares para medir el calor, bujías de alto rendimiento, pantallas LCD y el recubrimiento de los discos duro de memoria en los servidores informáticos. 
• Otros usos industriales (4%) incluyen las pilas de combustible, inventadas a mediados del siglo XIX y utilizadas para dar energía eléctrica a los satélites y naves espaciales. Al tratarse de una energía limpia, que emite agua como desperdicio, está creciendo la popularidad de los automóviles eléctricos recargables. 

Demanda de inversión para comprar platino

La principal demanda de platino proviene de sus usos industriales, químicos y tecnológicos, dejando solo un 7% de la demanda anual del sector de la inversión en los últimos diez años. Se trata de una demanda de inversión muy inferior a la del oro (40%) o la plata (21%). 

Sin embargo, eso no ha impedido que los precios del platino reaccionen de forma agresiva a las entradas de dinero especulativo. Las compras de platino de inversión impulsaron un salto del precio de un 330% entre 1977 y 1980, cuando el precio medio del metal era de 677 $/oz. Esa revaloración supera a la del oro, cuyo precio creció un 315% en tres años) pero no a la de la plata (un 350% cuando la crisis de inflación de los ’70 alcanzó su pico). 

Los precios del platino volvieron a subir durante el periodo que muchos analistas han denominado “el superciclo de las commodities” a principios del siglo XXI. El precio del metal se multiplicó por cinco desde sus mínimos de los años ’90 hasta la primavera de 2008, cuando alcanzó el nivel de los 2000 $/oz. Tras ese pico, retrocedió cuando la crisis financiera global afectó la demanda y precios de todos los recursos naturales. 

A lo largo de los cinco años siguientes, los precios del platino cotizaron como media a un 73% de su precio máximo, casi igual de estables que el oro tras su máximo de 2011 y mucho más estables que los de la plata. 

Comprar lingotes de platino

Puesto que los lingotes de platino son menos decorativos que las monedas, suelen ser más baratos. A mayor tamaño del lingote, menor la prima pagada sobre el precio spot del mercado mayorista. Pero las primas siguen estando en torno al 2-4% para lingotes de platino comprados en Estados Unidos, incluso para los lingotes más grandes.

En el Reino Unido y Alemania, las primas están en torno al 8% para lingotes de platino, además hay que pagar el IVA si se quiere tomar posesión física del metal o guardarlo fuera del circuito profesional de metales preciosos. Para poder vender y obtener ganancias, el platino tendría que revalorizarse más de un 30%...

Pensemos ahora en el almacenamiento. ¿Cómo guardaría lingotes o monedas de platino de forma segura? En casa podría ser la respuesta fácil. Pero consulte los términos de su seguro de hogar. Probablemente tenga que instalar una buena caja fuerte, aceptada por el seguro y es probable también que tenga que declarar su metal a la aseguradora. De lo contrario correría el riesgo de invalidar su póliza si no menciona estos bienes de “alto valor”.    

También deberá comprobar que el precio de mercado de su platino no suba por encima del límite que su seguro ha fijado para bienes de alto valor. Porque también estaría violando los términos de su póliza. Así que mejor contactar con su aseguradora para alzar el límite, algo que también elevaría los costes mensuales del seguro.

Antes de comprar, ¿dónde va a vender el platino?

Si el precio no se ha movido, los inversores en cualquier activa financiero deberían esperar recibir un poco menos de lo que han invertido cuando venden. Así es como los comerciantes y brókeres hacen dinero: cobrando un poco más cuando compra y pagando un poco menos cuando quiere vender.

Si es difícil encontrar precios competitivos a nivel minorista para el oro y la plata, encontrar precios similares a los mayoristas para lingotes y monedas de platino es una “misión imposible”, porque hay menos comerciantes dispuestos a ofrecer la recompra del producto.

El hecho de que los niveles de interés por parte del inversor son menores significa que existe más riesgo para un comerciante cuando decide recomprar el producto. Los lingotes de platino también son más difíciles de vender porque los que compran prefieren productos nuevos. Por tanto, los lingotes de segunda mano suelen volver a la cadena de abastecimiento mayorista: se vuelven a fundir y a moldear en lingotes para el mercado mayorista pero esto le cuesta dinero al comerciante que debe recuperar pagando menos dinero al vendedor por su platino.

Cuando los comerciantes se ofrecen a comprar los lingotes o monedas de platino de un particular el descuento por debajo de los precios spot mayoristas es normalmente mayor que el del oro. Los descuentos son del 1% en Alemania, del 2% en Estados Unidos y del 3% o más en el Reino Unido.

Analizando todo esto en conjunto, es evidente que los costes a asumir por parte del inversor son demasiado altos. Pero hay otra manera de comprar platino físico a través de la cual se evita el pago de altas primas, se consigue el valor de mercado cuando se vende y se recortan los costes enormemente para el inversor minorista.

La mejor manera de comprar platino

Los traders profesionales no se preocupan por el IVA, ni por el almacenamiento, ni por los altos costes de la póliza del seguro y no les quita el sueño quién les recomprará el platino. El mercado mayorista es dónde se crea el precio spot del platino. BullionVault le permite unirse a él a través de su plataforma de trading online. El ahorro es extraordinario.

Al utilizar BullionVault para comprar platino se beneficiará de los costes más bajos para su inversión al tiempo que aprovechará los niveles de seguridad de los que gozan las empresas mineras, refinerías, bancos, brókeres, usuarios industriales, joyeros, fabricantes de automóviles y empresas tecnológicas. Podrá comprar platino igual que ellos, en el formato mayorista, cumpliendo con los requisitos Good Delivery establecidos por el Mercado de Londres de Platino y Paladio (LPPM, por sus siglas en inglés) y almacenarlo en bóvedas especializadas del sector.

Las reglas Good Delivery establecen que el peso de estos lingotes debe ser entre 1-6kg (32 y 193 onzas). Los lingotes nuevos producidos en la actualidad pesan en torno a los 5kg (155 onzas). El precio de un lingote entero sería mucho mayor de lo que muchos inversores minoristas quieren (o pueden) gastar. Por eso BullionVault permite que compre a partir de un gramo de uno de estos grandes lingotes. Aunque su platino no estará segregado del de otros usuarios, sí que está asignado (allocated) únicamente a usted. Quiere decir que los gramos que compre son de su propiedad legal y no son compartidos entre otros usuarios.

Al comprar cualquier cantidad de platino dentro de un lingote Good Delivery, su almacenamiento seguro en una bóveda independiente y acreditada es mucho más sencillo y, el seguro a pagar, mucho más barato.

Y además, cuando se compra platino de esta forma, como un mayorista, el inversor queda exento de pagar IVA puesto que no sale del circuito profesional y no se considera de uso industrial hasta que no sale de él.

Para saber más sobre cómo comprar platino, abra una cuenta en BullionVault aquí.